De scherpe koersstijging van de Zwitserse franc zorgt voor nieuwe problemen in de financiële sector: hedgefonds BlueCrest heeft de boeken gesloten van één van zijn valutahandelaren, Peter von Maydell.
Het in Londen gevestigde bedrijf - één van de grootste hedgefondsen in Europa - wil tegenover de Financial Times geen commentaar geven op het bericht. Von Maydell kwam in 2013 over van Credit Suisse waar hij global head voor de valutahandel was.
De financiële sector werd compleet verrast door het recente besluit van de Zwitserse centrale bank om het koersplafond voor de Zwitserse franc op te heffen. Vele hedgefondsen hadden shortposities op de (geringe volatiliteit van de) franc en hadden daarvoor fors geld geleend. Door het besluit van SNB is de koers van de munt zeer sterk gestegen.
Veel hedgefondsen hadden de relatieve zwakte van de Zwitserse franc juist aangegrepen om posities in te nemen, maar de waarde van franc steeg explosief nadat het maximumplafond verwijderd was. Volgens cijfers van de Amerikaanse Commodity Futures Trading Commission deed dat beleggers veel pijn.
Ook zakenbanken als Deutsche Bank en Citigroup, die zeer actief zijn in de valutahandel, verloren tientallen miljoenen op het besluit. Ook werden in de Britse pers valutahandelaar Alpari en het Amerikaanse FXCM genoemd die in de problemen waren gekomen, terwijl het Amerikaanse hedgefonds Everest Capital de deuren van zijn Global Fund door de gebeurtenissen moest sluiten.
De Financial Times berichtte eerder dat veel hedgefondsen en andere asset managers de stijging van de Zwitserse franc zouden kunnen aangrijpen om het land (weer) te verlaten. Vooral vestigingskosten en salarissen spelen daarbij een rol. De krachtige Zwitserse franc was in het verleden één van de redenen voor banken als ING en ABN Amro om er hun activiteiten te staken.
De Zwitserse tienjarige rente daalde vanmorgen met 6 basispunten tot -0,16 procent. Aanleiding is het ECB-besluit dat morgen wordt verwacht om schuldpapier van eurozone-landen op te kopen, waardoor de aantrekkelijkheid van de franc ten opzichte van de euro verder zal toenemen, zo is de verwachting.
Meer achtergronden op Fondsnieuws: