In het kader van de lancering van het nieuwe fonds werden er onlangs twee eerste investeringen aangekondigd. De bedoeling van TheClubDeal is om Belgische bedrijven en banen te verankeren.
Al sinds 2015 brengt TheClubDeal Belgische vermogende families samen die collectief investeren in lokale middelgrote ondernemingen met aantrekkelijke groeivooruitzichten. ‘We lanceerden in 2015 ons eerste fonds. In dat kader hebben we een tiental investeringen gedaan in Belgische bedrijven, met als voornaamste doel hen lokaal te verankeren en hen internationale groeiperspectieven te bieden’, benadrukt Jean-Marc Legrand (CEO van TheClubDeal).
Lukrake investeringen zijn echter uit den boze, aangezien de strategie is toegespitst op bedrijven actief op drie domeinen: life sciences, Smart Living en technologie. ‘Wij hebben het geluk omringd te zijn door mensen met veel sectorervaring. Deze drie segmenten vormen de hoeksteen van het Belgische ondernemersweefsel en zijn ook het meest actief op de Brusselse beurs.’
De portefeuille (die ongeveer 100 miljoen euro waard is) omvat toeristische accommodatie en voorzieningen voor ouderen zoals Yust en Vivalto Home, opstartende technologiebedrijven zoals Trigrr en spelers in de gezondheidszorg, zoals Univercells, 3D-side en BCI Pharma. Deze eerste Club is vandaag gesloten voor nieuwe beleggers en heeft een erg aantrekkelijk intern rendement (meer dan 20 procent), gebaseerd op onafhankelijke schattingen van de participaties in de portefeuille.
Nieuw fonds
Het succes van dit eerste fonds gaf TheClubDeal eind 2020 de impuls om een tweede fonds te lanceren (onder de Privak-status), om zo nieuwe investeerders aan te trekken. ‘Tot op heden hebben 64 particuliere beleggers ons hun vertrouwen geschonken die zich willen inzetten om onze lokale ecosystemen een nieuwe dynamiek te geven. Ons startkapitaal voor dit nieuwe fonds bedraagt nu meer dan 20 miljoen euro, de drempel die we onszelf hadden opgelegd voor de lancering van dit product.’
Jean-Marc Legrand benadrukt dat hij de twee eerste transacties heeft kunnen afronden, die wachtten op financiering vóór de lancering van de Privak. De eerste situeert zich in de life sciences, met name een nieuwe financiering met het Waalse biotechbedrijf Univercells, een bedrijf dat gespecialiseerd is in de productie van vaccins en dat naar verwachting tegen 2022 op de Amerikaanse beurs zal worden genoteerd. “We zijn sinds 2017 geïnvesteerd in Univercells, en dit bedrijf fungeert als boegbeeld voor TheClubDeal.
De tweede transactie is Smartflats, een bedrijf dat gespecialiseerd is in de herontwikkeling van (vaak leegstaande) woonruimte in de commerciële invalswegen van grote steden. ‘Het is een project dat perfect aansluit bij onze waarden, die erop gericht zijn nieuwe accommodatie- en lifestyle-mogelijkheden in de Benelux te ontwikkelen”, zegt Jean-Louis Dubrule (Verantwoordelijk voor het Smart Living segment bij TheClubDeal).
‘Deze appartementen zijn bedoeld voor kortetermijnverhuur aan toeristen en zakenreizigers, een segment dat steeds populairder wordt bij kortetermijnverhuuraanbiedingen. Smartflats heeft 230 huurappartementen (in Brussel, Antwerpen, Gent en Luik) en we willen de capaciteit in de komende jaren verviervoudigen of zelfs vervijfvoudigen,” met name door de activiteit in nieuwe Belgische steden en Rijsel te ontwikkelen.
Pijplijn en selectie
Jean-Marc Legrand benadrukt dat hij over een aanzienlijke pijplijn van projecten beschikt, waarbij het de bedoeling is in elk van de eerste drie jaren ongeveer een derde van de financiële middelen te investeren. ‘We zijn nog steeds bezig met het werven van nieuwe investeerders, met als doel het fonds af te sluiten zodra we de aanvankelijke en totale doelstelling van 50 miljoen euro hebben bereikt.
Het selectieproces zal zich toespitsen op dossiers die reeds een bepaalde omvang hebben (omzet van meer dan 1 miljoen euro). ‘De onderneming moet klaar zijn om een actieve aandeelhouder in de raad van bestuur binnen te halen, omdat wij nauw betrokken zijn bij het bestuur van de onderneming”, met de ambitie om de overgang te waarborgen tussen het moment waarop ondernemingen te groot worden om hoofdzakelijk door de banken te worden bediend, en nog te klein zijn om rechtstreeks een beroep te doen op de financiële markten om zich te financieren.
‘We maken ook gebruik van ons netwerk om de internationale activiteit verder uit te bouwen.’ Hij benadrukt dat deze samenwerkingen tussen privaat durfkapitaal en ondernemers die durven een nieuwe vorm van sociaal verantwoord kapitaal zijn, en een belangrijke bijdrage leveren aan de herontwikkeling van onze lokale regio’s en ecosystemen.