Chez Degroof Petercam, l’intégration de considérations durables dans la politique d’investissement est désormais la norme, explique Delphine Wykes, responsable des investissements durables au sein de la division Private Banking. De plus en plus d’investisseurs fortunés souhaitent marquer positivement la société.
Une évolution silencieuse a eu lieu ces dernières années chez Degroof Petercam, explique Delphine Wykes. Petit à petit, la banque privée a intégré des critères ESG dans tous ses processus d’investissement. « Nous ne nous contentons plus de proposer aux clients des produits durables, mais leur offrons une stratégie durable globale. L’intégration ESG concerne alors l’ensemble du portefeuille, ou des composantes spécifiques de ce dernier. »
La jeune génération, moteur de la transition durable
Et ce désir de durabilité est aussi exprimé directement par le client. Les jeunes investisseurs, surtout, veulent faire une différence visible. La transition durable a été notamment amorcée avec la transmission globale de la fortune à une génération plus jeune.
Chez les clients qui ne s’intéressaient initialement à la durabilité qu’à des fins de diversification, quelque chose est aussi en train de changer. « Il y a dix ans, ils n’auraient jamais opté pour des produits durables, mais ils réalisent actuellement qu’il ne s’agit pas d’une catégorie à part entière et allouent une part de plus en plus importante de leur actif à des stratégies durables », indique Delphine Wykes. Le processus n’est pas disruptif mais graduel, et témoigne d’un réel changement d’orientation. « Si autrefois, le développement durable se limitait surtout à certains projets philanthropiques, la jeune génération souhaite aussi que la croissance de sa fortune se fasse de manière durable. »
Changer les choses grâce au capital-investissement
Degroof Petercam constate aussi un intérêt croissant, au sein de la clientèle fortunée, pour les entreprises non cotées qui génèrent un impact positif. C’est pourquoi le groupe a pris, au premier trimestre 2018, une participation minoritaire dans le suisse Quadia, un petit gérant d’actifs qui propose à ses clients institutionnels et privés différentes solutions à impact fort.
« La demande d‹impact investing est de plus en plus marquée chez les clients fortunés. Le caractère durable n’est plus suffisant : les investisseurs veulent jouer un rôle actif dans cette transition et se mettent en quête de projets concrets et tangibles où leur argent fera réellement la différence. »
Le groupe combine sa propre expertise et celle de tiers lorsque le savoir-faire manque en interne : c’est par exemple le cas pour les marchés émergents et le Japon. « Une expertise interne est essentielle pour une intégration ESG totale. Notre équipe de sélection des titres comprend des analystes qui vérifient les aspects durables, et notre gestionnaire d’actifs Degroof Petercam Asset Management travaille avec des spécialistes du développement durable. »
Du fait de l’approche ESG totalement intégrée, les activités controversées (et notamment le secteur du tabac, des armes, des paris et de l’industrie pornographique et les OGM) sont automatiquement exclues. En outre, la banque privée accorde une attention particulière au changement climatique dans ses stratégies durables.
Pour Delphine Wykes, « notre due diligence soigneusement menée, associée à notre propre service de recherche et l’accent thématique mis sur le changement climatique, offre une réelle création de valeur en matière d’investissement, qui est désormais inscrite dans notre ADN. Nos conseillers sont les garants de la transmission de notre philosophie aux clients. »