ABN Amro neemt de Duitse private bank Hauck Aufhäuser Lampe (HAL) over van Chinese investeringsmaatschappij Fosun International. Het brengt de bank tot een gezamenlijk beheerd vermogen van 70 miljard euro in ons buurland.
De overname versterkt de top-3 positie in wealth management in Duitsland, zo schrijft ABN Amro dinsdagochtend in een persbericht. De bank heeft 672 miljoen euro betaald voor de overname.
‘Door deze overname kunnen we onze huidige producten en diensten uitbreiden en verbeteren’, aldus Choy van der Hooft - Cheongt, die bij ABN Amro de divisie voor wealth management leidt. ‘Voor zowel particuliere als zakelijke klanten in de belangrijke Duitse markt voor private banking.’
Bestuursvoorzitter Robert Swaak ziet de overname als een ‘unieke kans’ om de Duitse activiteiten van ABN Amro uit te breiden. ‘We zijn erg blij dat we deze overeenkomst hebben kunnen sluiten. HAL is een van oudsher toonaangevende vermogensbeheerder en sluit heel goed aan bij ABN Amro, zowel cultureel als geografisch gezien.’
Grootste markt van Europa
Duitsland heeft de grootste markt voor private banking in Europa. De transactie helpt ABN Amro aan een versterking van de activiteiten in wealth management, asset management en entrepreneur & enterprise (E&E). ‘Daarnaast treedt ABN Amro hiermee toe tot de markt voor diensten rondom vermogensbeheer, als effectendepot voor met name niet-liquide activa’, aldus de bank in het persbericht.
Bethmann Bank, de lokale private bank van ABN Amro is in Duitsland een van de grootste banken op het gebied van private equity voor zeer vermogende klanten, terwijl HAL een effectenbewaarbedrijf en digitale diensten biedt voor fondsbeheer. Deze diensten worden in de toekomst beschikbaar voor alle ABN-klanten.
Beheerd vermogen
De overname van HAL leidt tot een toevoeging van ongeveer 26 miljard euro aan het beheerd vermogen van ABN Amro in Duitsland, en 2 miljard euro aan kredieten. Op basis van de huidige cijfers verwacht ABN Amro dat over een periode van drie jaar ongeveer 60 miljoen euro aan kostensynergiën te halen is.
De transactie is onder voorbehoud van toestemming van toezichthouders en zal naar verwachting in het eerste kwartaal van 2025 worden afgerond. De dochterondernemingen van HAL die AIFM/Manco- en Fund Administration-diensten leveren, zullen geen deel uitmaken van de overname.
Credit Suisse
In 2014 rondde ABN Amro de overname van de Duitse private banking activiteiten van Credit Suisse af. Daarmee werd Bethmann Bank de derde private bank van Duitsland. ABN Amro liet destijds weten minder afhankelijk te willen zijn van de Nederlandse thuismarkt. Daarom wilde de bank internationaal uitbreiden, onder meer in private banking.