De meeste vermogensbeheerders en private banken zetten voluit in op discretionair beheer, maar adviesbeheer, hoofdzakelijk in het klassieke middensegment van personal banking, heeft nog steeds een aanzienlijke toegevoegde waarde.
Dat zegt Marc Danneels (foto), Chief Investment Officer van Beobank, in een gesprek met Investment Officer.
‘Ons model is een puur advisory model dat gebaseerd is op actief beheer. We proberen een lean en mean beleggingsteam te zijn met een team van zowat zeven mensen, die de volledige waardepropositie inzake beleggingen en advies van de bank vormgeven. Dat gaat van het ontwikkelen van een macro-visie tot fondsenselectie, product- en dienstenontwikkeling tot en met het aansturen van een gepast beleggingsadvies naar onze klanten. De combinatie van een breed kennisspectrum binnen het team, met teamleden die hun eigen expertise inbrengen, zorgt voor een consistente en geïntegreerde aanpak inzake ons beleggings-en adviesmodel.’
Danneels stelt dat het klassieke adviesmodel waarin Beobank actief is, vertrekt vanuit een strategische allocatie die gekoppeld is aan een risicoprofiel. ‘Vervolgens zijn er twee mogelijkheden, afhankelijk van de wensen, het gedrag en de behoeften van de klant. Ofwel gaan we echt geïndividualiseerd werken, met actief beheerde fondsen die wij zelf kiezen en maandelijks wordt aangepast op basis van de aanbevelingen van ons beleggingscomité.
Deze klanten willen we dan ook minstens tweemaal per jaar zien om die portefeuille op te volgen en waar nodig aan te passen. Ofwel gaan we Beobank Funds profielfondsen voorstellen voor klanten die minder actief met hun portefeuille bezig wensen te zijn, maar toch op die manier kunnen profiteren van dezelfde fondsenselectie en allocatiebeslissingen.’
Open architectuur
Beobank werkt op basis van open architectuur, waarbij wordt gewerkt met een beperkt aantal asset managers. Het is geen “volledige” open architectuur. Een tiental asset managers wordt geselecteerd om een selectie van hun fondsen op te nemen op het platform. ‘Open architectuur is niets bijzonders meer, het is mainstream geworden. Wij willen ons onderscheiden met het kennisniveau van de adviseur, van zowel de klant, de markten als de asset managers. Daar werken we intensief op.’
Het betekent volgens Danneels ook dat er beperkingen staan op het aantal partners. Meer dan tien tot vijftien partnerships worden er niet afgesloten. ‘Het zijn voornamelijk grotere Angelsaksische partners, omdat we daar vooralsnog de beste verhouding zien tussen het beschikbare universum en de kwaliteit.’
Belgisch landschap
Danneels stelt dat mensen niet altijd spontaan aan Beobank denken als het om beleggingen gaat, maar de kleinere structuur is een voordeel. ‘Er zijn niet enkel klanten die naar ons komen vanuit de vier grootbanken, maar ook vanuit private banken. Deze klanten willen nog meer op maat gesneden beheer. We zien immers toch een belangrijke mate van standaardisering in de sector, en daar willen we wat tegengewicht voor bieden.’
‘Ons cliënteel is erg divers en uiteenlopend, en vanaf 100.000 euro krijgen klanten ook een Premium Banker toegewezen. Het gaat zowel om mensen die aan het begin van hun carrière staan, tot de grotere vermogens die je ook bij private banking terugvindt. Het model waar klanten toegang toe hebben, is grotendeels hetzelfde, maar het gaat uiteraard verder dan het producttechnische. De diensten, zoals toegang tot successieplanning, worden wel uitgebreider naarmate het vermogen.’
De invulling van de portefeuilles gebeurt resoluut met actief beheer, waar Danneels en het team naar eigen zeggen nog steeds veel belang aan hechten.
Duurzaamheid
Zoals geweten moeten banken en vermogensbeheerders klanten peilen naar hun duurzaamheidsvoorkeuren. Ook Beobank is daarmee bezig. ‘Conceptueel is het duidelijk wat er moet gebeuren. De implementatie ervan is natuurlijk een ander paar mouwen, zeker als je het moet integreren in een MiFID II omgeving. Dat is een uitdaging, zowel voor de vermogensbeheerders als aan de distributiekant en de dataproviders die er zich tussenin bevinden.’
Beobank is er naar eigen zeggen echter al geruime tijd mee bezig, waardoor er in de fondsenselectie al een aantal sectoren worden uitgesloten en er dus al een ESG-selectie gebeurt. ‘We zijn echter voorbereid en onze adviesplatformen worden er ook mee uitgebreid.’
724.000 klanten
213 agentschappen
Deel van Crédit Mutuel