Banque de Luxembourg Investments (BLI) en Funds For Good hebben twee nieuwe impactfondsen gepresenteerd: FFG European Impact Equities en FFG American Impact Equities. De fondsen zijn gecategoriseerd onder Artikel 9 van de Sustainable Financial Disclosure Regulation.
De fondsen vallen onder de in Luxemburg gevestigde Sicav van FFG, die eind 2016 werd gelanceerd. Het prospectus stelt dat de fondsen minstens 10% in duurzaamheidsdoelstellingen investeren, gericht op bedrijven waarvan minimaal 5 procent van hun omzet aansluit bij de Sustainable Development Goals (SDG’s) van de VN. Minimaal 20 procent van de portefeuille sluit aan bij de SDG’s.
FFG’s halfjaarverslag toont aan dat het FFG European Impact Equities Fund eind juni 20 miljoen euro aan activa had, verdeeld over circa 30 bedrijven. De grootste investering, 4,57 procent, was in GEA Group, een Duitse industriegigant actief in de voedsel- en drankensector. Een derde van de portefeuille betrof de industriële sector.
Het FFG American Impact Equities fonds had eind juni een waarde van 23 miljoen, waarvan zo’n 40 procent in de industrie was geïnvesteerd. De gezondheidszorg besloeg 30 procent.
Het doel van de fondsen is tweeledig: enerzijds duurzame beleggingen via BLI-teams en anderzijds lokale impactprojecten aangestuurd door Funds For Good Impact.
‘We wilden een managementmethode creëren die duurzaamheid en impact centraal stelt in portefeuilles. Onze bijna tienjarige samenwerking met FFG maakte hen een logische partner voor dit project’, aldus Fanny Nosetti-Perrot, CEO van BLI, in een persbericht.
Funds For Good, met kantoren in Brussel en Luxemburg, profileert zich als een impactinvesteringsbedrijf met een winstoogmerk. Ze stellen op hun website 50 procent van hun winst en een deel van hun inkomsten (10 tot 20 procent) te willen doneren aan SDG-projecten.
Managers
Nicolas Crochet, mede-CEO en oprichter van Funds For Good, geeft aan dat BLI het eerste bedrijf was dat hun visie deelde. ‘Ondanks vooruitgang in duurzaam beleggen, blijft er twijfel over de tastbaarheid van beleggingsproducten. Daarom bundelen we onze krachten voor deze beleggingsoplossingen’, zei Crochet.
De investeringsmethodiek is gebaseerd op BLI’s ‘Business-Like Investing’ aanpak, gekoppeld aan de SDG’s.’We hebben een ‘Impact, Kwaliteit, Waarde‘ aanpak ontwikkeld’, aldus Tom Michels, beheerder van het FFG European Impact Equities fonds. ‘We richten ons op bedrijven die bijdragen aan de SDG’s, en kijken zowel naar sociale als milieuthema’s.’
Michels, die na zijn studie in Lausanne in 2014 bij BLI kwam, beheerde eerder het BL European Small & Mid Caps fonds.
De FFG American Impact Equities wordt beheerd door Luc Bauler en Julien Jonas. Bauler, sinds 1996 bij BLI, beheerde eerder BL Equities en BL Global Flexible. Jonas, bij BLI sinds 2017, was voorheen verantwoordelijk voor de SRI-strategie.
FFG’s Sicav-prospectus van juni 2023 verwijst ook naar diverse Artikel 8 SFDR fondsen. Eind juni was de totale Sicav-portefeuille van FFG 428 miljoen euro waard, een daling van 6 miljoen ten opzichte van eind 2022.
FFG heeft Waystone aangesteld als beheermaatschappij voor haar Sicav-subfondsen. Andere beheerders zijn onder meer Acadian Asset Management en Capricorn Partners.