iShares brengt vandaag zijn eerste paraplufonds van beursgenoteerde indexfondsen (ETF’s) in Nederland op de markt. ‘Zo kunnen beleggers vermijden alles op één kaart te zetten.’
Dat zegt Helen Gaidatzis, hoofd van iShares Solutions, in een gesprek met Fondsnieuws.
Profielen
Beleggers kunnen volgens haar bij het iShares Fund of ETFs kiezen uit vier portefeuilles die rekening houden met het risicoprofiel van de belegger om het maximale rendement te bieden.
Het gaat om portfolios met een conservatief, een gebalanceerd, een op groei gericht en een dynamisch profiel.
‘Die portefeuilles beleggen hoofdzakelijk in onze eigen indextrackers die toegang bieden tot een breed scala van beleggingscategorieën’, aldus Gaidatzis.
Te denken valt aan aandelen, obligaties, grondstoffen, vastgoed, infrastructuur en private equity.
In het behoudende portfolio zullen de beleggingen voor meer dan de helft uit ETF’s van iShares gericht op obligaties bestaan. In de dynamische portefeuille wordt het grootste deel belegd in ETF’s van iShares die aandelenindices volgen. Dat levert een groter risico op.
Spreiding
‘Door het beleggen in een variatie aan beleggingsklassen moeten beleggers hun beleggingsdoelstellingen binnen minimaal vijf jaar kunnen realiseren’, zegt Gaidatzis.
Het iShares Fund of ETFs heeft naar haar mening een belangrijke toegevoegde waarde bovenop ETF’s omdat er zo een belangrijke mate aan spreiding kan worden gerealiseerd.
‘Beleggers kijken naar het rendement van hun beleggingen, maar dat hebben ze meestal niet onder controle’, aldus het hoofd van iShares Solutions.
‘Risico kan echter wel worden beheerst door een goede assetallocatie, want dat bepaalt voor 90 pocent de verschillen in fondsrendement. Met zo’n paraplufonds kan dat beter.’
Op verzoek van beleggers
Gaidatzis zegt dat het iShares Fund of ETFs tegemoet komt aan de vraag van beleggers.
Die willen steeds meer een beheerde beleggingsportefeuille die de kostenvoordelen en transparantie van indextrackers combineert met de expertise op het gebied van assetallocatie van Barclays Global Investors (BGI), waar iShares deel van uitmaakt.
Het fonds zal niet op de beurs in Amsterdam worden verhandeld.
‘We richten ons met dit product hoofdzakelijk op intermediairs’, zegt Gaidatzis. Daarom zullen pensioenfondsen, grootbanken, private banks en vermogensbeheerders het aanbieden via de eigen distributiekanalen.
‘Geen actief beheer’
Gaidatzis ontkent dat er bij dit fund of ETF’s sprake is van actief beheer.
‘De lage kosten, transparantie en liquiditeit, kenmerkend voor indexfondsen, blijven gehandhaafd. Ze worden gecombineerd met de voordelen van assetallocatie, waarbij assetklassen in een portefeuille bij elkaar worden gebracht overeenkomstig de de doeleinden van de belegger.’
De bedoeling is dat met één transactie een zo gespreid mogelijke beleggingsportefeuille wordt gevormd.
Meer achtergronden op Fondsnieuws:
‘Actief beheer ETF’s is geen fata morgana’
Markt kritisch over actieve ETF’s