Morningstar heeft de analyst rating voor het Kempen Euro Credit fonds verhoogd van silver naar gold.
‘Het ervaren en deskundige team weet met het effectieve beleggingsproces outperformance te genereren in verschillende marktomstandigheden’, aldus de analisten van de fondsenbeoordelaar.
Het beleggingsproces is volgens de fondsenbeoordelaar gedisciplineerd, de kwaliteit van de uitvoering ‘solide en risicobewust’.
Het team achter de strategie is een van de meest ervaren in deze sector. Hoofd credits is Alain van der Heijden (foto). Hij volgde in 2016 Richard Klijnstra op die een andere rol binnen Kempen kreeg. Het team werd daarna versterkt met de van APG Asset Management afkomstige Pim van Mourik Broekman.
‘Er is niets mooiers dan erkenning krijgen voor een beleggingsaanpak die werkt. Een aanpak die gebaseerd is op een doordacht beleggingsproces en op intensief en hecht teamwerk’, aldus van der Heijden.
Rendement
Ook het oordeel over het fondshuis, de kosten en het rendement is positief. Sinds de oprichting van fonds in maart 2014 tot en met december 2018 heeft het fonds een gemiddeld jaarlijks rendement geboekt van 2,93 procent, ruim hoger dan het categoriegemiddelde van 1,76 procent en de benchmark, de Markit iBoxx EUR Corp TR Index die 2,30 procent deed.
De lopende-kostenfactor van 0,47 procent voor de rebatevrije aandelenklasse die verkrijgbaar is voor particuliere beleggers in Nederland, is lager dan gemiddeld in deze categorie.
In de Morningstar-categorie ‘Obligaties EUR Bedrijven’ die voorzien zijn van een analyst rating, is Kempen nu de enige met een gold-rating. Morningstar heeft momenteel in totaal aan 25 fondsen (die verkrijgbaar zijn in Nederland) de hoogste rating toegekend. In dat zeer selecte gezelschap staat ook het Global High Dividend fonds van Kempen.
Bekijk in de bijlage alle 25 met een gold-rating beoordeelde fondsen.
Bij de analyst rating worden beleggingsfondsen op kwalitatieve gronden beoordeeld en spreken de Morningstar-analisten met de fondsbeheerder. Het oordeel zou enige voorspellingswaarde hebben over het toekomstige rendement, in tegenstelling tot de sterrenrating op basis van historische rendement.
Meer achtergronden op Fondsnieuws: