Top 5 global corporate bond: ETF meest duurzaam

Ten aanzien van duurzame fondsen gaat het vaak over aandelen, maar fondsen die beleggen in bedrijfsobligaties, zoals van Apple, worden evengoed beoordeeld. Het meest duurzame beleggingsfonds in de Morningstar-categorie global corporate bond? Een trackers van Lombard Odier en ETF Securities.

In Nederland zijn er vijftien open-end fondsen verkrijgbaar in deze categorie met een distributievergoedingvrije aandelenklasse en twee ETF’s. Slechts één van deze fondsen staat in de database van Morningstar aangemerkt als duurzaam, namelijk Robeco Global Credits. Dit betekent dat zij expliciet ESG-factoren meewegen in hun proces.

Zestien van zeventien fondsen hebben een Morningstar Sustainability Rating. Het resterende fonds voldoet niet aan de vereiste dat minimaal 50 procent van de portefeuille een ESG-score moet hebben bij Sustainalytics.

Ook in de categorie global high yield bond is er slechts één fonds dat bij de fondsenbeoordelaar staat aangemerkt als duurzaam. Het gaat hier wederom om een fonds van het Rotterdamse fondshuis: Robeco High Yield Bond. In deze categorie hebben maar vijf van de in totaal vijftig fondsen hebben een sustainability rating. 

Rating

De sustainability rating van Morningstar is gebaseerd op de scores op het gebied van duurzaamheid van de bedrijven waarin een fonds belegt. De uiteindelijke rating wordt in twee stappen aan een fonds toegekend. Eerst wordt een sustainability score voor de portefeuille vastgesteld op basis van ESG-data van Sustainalytics. Daarna wordt een score voor de controverses waarin de bedrijven verwikkeld zijn in mindering gebracht.

De totaal score van een fonds wordt vervolgens vergeleken met andere fondsen binnen dezelfde categorie op basis waarvan ‘Globes’ worden toegekend. De trackers van ETF Securities en Lombard Odier heeft het maximaal aantal globes van vijf. Het fonds volgt de Lombard Odier IM Fundamental Global Corporate Index, waarbij de wegingen tot stand komen op basis van een eigen methodologie en daarmee dus afwijkt van traditionele, marktkapitaalgewogen indices. 

Robeco Global Credits en een fonds van BMO scoren ook nog ‘above average’ in de categorie global corporate bond. ‘Below average’ scoren met hun fondsen Fidelity en MFS, terwijl Janus in deze categorie als enige de laagste score van ‘low’ krijgt.  

Top 5 global corporate bond fondsen

Bron: Morningstar