Het is een nieuwe trend in beleggingsland: fondsen die behalve duurzaam beleggen ook geven aan het goede doel. ‘Ons fonds heeft een directe positieve maatschappelijke impact’, aldus Rudi Van den Eynde van Candriam.
Behalve dit fondshuis hebben ook Mirova en BlackRock recent fondsen gelanceerd die doneren aan NGO’s.
Bij Candriam gaat het om het Oncology Impact fonds. Dit fonds belegt in beursgenoteerde bedrijven die producten en diensten ontwikkelen voor de diagnose en behandeling van kanker.
Van de beheervergoeding wordt 10 procent afgestaan aan vooraanstaande Europese kankeronderzoekinstellingen. Dat was volgens Van den Eynde volledig een beslissing van Candriam zelf.
Terugvechten
‘Het hele idee rond dit fonds is niet enkel om potentieel een mooie belegging te hebben, maar ook om mensen een mogelijkheid te geven tegen deze ziekte terug te vechten’, aldus het hoofd thematisch beleggen tegen Fondsnieuws.
‘Het fonds gaat op twee manieren de strijd tegen kanker aan: de donaties aan onderzoeksorganisaties stimuleren de “early stage” research waarop dan bedrijven uit de private sector verder bouwen en medicijnen en technologieën ontwikkelen. Door te beleggen in grote én kleine bedrijven die actief zijn in de behandeling maar ook in een vroege en betere diagnose van kanker, help het fonds ook deze bedrijven’,
De hoogte van het percentage moest voldoende zijn om relevante impact te hebben en tegelijk een ‘zekere minimale rentabiliteit’ laten aan Candriam.
‘Men mag niet vergeten dat een management fee natuurlijk geen pure winst voor belasting is voor een asset manager; de kosten van het beheer, zeker voor een fonds als dit waarbij we heel wat experts raadplegen, doen hier natuurlijk een aanslag op.’
Volgens Van den Eynde wordt deze ‘constructie’ ook op andere fondsen toegepast. Zo staan alle fondsen uit Candriam’s ESG-gamma 10 procent van de netto-management fee af aan de Candriam Academy, die rechtstreeks in ESG-gerelateerde projecten investeert maar ook onderzoek financiert op het vlak van ESG-beleggen.
‘Ons recentelijk gelanceerde Climate Action fonds bijvoorbeeld financiert projecten die de CO2-uitstoot helpen beperken, met als doel het fonds CO2-neutraal te maken.’
Vrouwenemancipatie
Mirova lanceerde onlangs het Women Leaders Equity Fund. Een deel van de beheervergoeding wordt gedoneerd aan het Franse Nationaal Comité van UN Women, de vrouwenrechtenorganisatie van de Verenigde Naties.
Hiermee stelt het fondshuis direct bij te dragen aan het duurzame ontwikkelingsdoel 5, die luidt: gendergelijkheid bereiken en alle vrouwen en meisjes mondig maken. ‘De financiële sector speelt een cruciale rol in het ondersteunen van de emancipatie van vrouwen en het creëren van gelijke kansen’, aldus vice-president Pascale Bracq van het Franse National Committee.
WWF
Nieuw van BlackRock is het Liquid Environmentally Aware Fund (LEAF). Dit cashfonds belegt in geldmarktinstrumenten waarvan de uitgever of garantsteller bovengemiddeld scoren op milieuvlak. Bedrijven uit bepaalde sectoren worden uitgesloten, net als partijen die de VN Global Compact geschonden hebben.
Daarnaast wordt 5 procent van de netto-inkomsten van de management fee gebruikt om de CO2-uitstoot te compenseren en wordt er een jaarlijkse donatie gedaan aan het Wereld Natuur Fonds (WWF).
ABN Amro Duurzaam Donatie Fonds
Ondanks deze trend is het concept niet helemaal nieuw. Al in 2005 kwam ABN Amro met het Duurzaam Donatie Fonds, het eerste Nederlandse particuliere beleggingsfonds dat goede doelen steunt.
Dit fonds belegde volgens dezelfde principes als een duurzaam wereldwijd aandelenfonds van de toenmalige asset manager, maar keerde jaarlijks 1 procent van het beheerde vermogen uit aan goede doelen. Eind 2016 ging het om een bedrag van 169.757,72 euro dat werd verdeeld over de goede doelen Cordaid, KWF Kankerbestrijding, Save the Children en het Wereld Natuur Fonds.
Het concept werd begin jaren negentig in Zweden geïntroduceerd door een dochter van ABN Amro Asset Management.