Als een ‘perfect match’ betitelt Michel Alofs, directeur van Optimix Vermogensbeheer, de overname van zijn bedrijf door Handelsbanken. ‘De consolidatie is onvermijdelijk, en zo’n partij als Handelsbanken komt echt maar één keer langs.’
Dat zegt Alofs (rechts op de foto) in een gesprek met Fondsnieuws na de bekendmaking van de overname vanmorgen in een persbericht. Mikael Sørensen (links), de topman van Handelsbanken Nederland, zegt in hetzelfde gesprek dat het initiatief voor de overname van de Zweedse bank is uitgegaan.
Handelsbanken, inmiddels met 23 kantoren actief in Nederland, bedient vermogende particulieren en reageert met de overname van Optimix Vermogensbeheer op het verzoek van deze klanten tot eigen vermogensbeheerdiensten.
‘Wij hebben zes thuismarkten en in twee van die thuismarkten hebben we een eigen, zelfstandige vermogensbeheerder’, zegt Sørensen. Alofs van zijn kant denkt dat Optimix de komende jaren in een rustig tempo zal blijven groeien, waarbij volgens hem klanttevredenheid de eerste prioriteit heeft.
‘Respect voor zelfstandigheid’
Volgens Sørensen en Alofs zijn geen afspraken gemaakt over het beheerde vermogen op een bepaalde datum, het aantal klanten of het rendement op het beheerde vermogen. Alofs licht dat toe met de opmerking dat Handelsbanken niet te vergelijken is met klassieke (wholesale) banken. ‘Het is een decentraal georganiseerde financiële instelling. In het Verenigd Koninkrijk en nu dan Nederland heeft men een lokale vermogensbeheer gekocht om klanten te bedienen. Die vermogensbeheerder wordt niet vanuit een centrale asset managementtak op het hoofdkantoor aangestuurd.’
Handelsbanken en Optimix hebben naar eigen zeggen op dit moment geen afspraken gemaakt over het behalen van synergievoordelen of het integreren van activiteiten of delen van kennis. Dat kan op termijn wel gebeuren, maar dat is het doel van de overname niet geweest. Sørensen van Handelsbanken zegt dat het vooral te doen was om het bedienen van bestaande klanten van de bank.
Sørensen betitelt Nederland als een ‘fantastisch interessante markt, met een stabiele democratie, een uitstekende infrastructuur en vermogende particulieren’.
Buitenlanders dwingen consolidatie af
Over consolidatie in de vermogensbeheermarkt wordt al lang gesproken, maar veel Nederlandse partijen slagen niet in fusies of overnamens, veelal door cultuurverschillen en schaalgrootte.
Het zijn op dit moment vooral buitenlandse partijen die door overnames van lokale vermogensbeheerders toegang proberen te krijgen. Zo heeft Julius Baer de Nederlandse vestiging van Merrill Lynch overgenomen, kocht Bank Delen Oyens en van Eeghen en Handelsbanken nu dus Optimix Vermogensbeheer.
Toch zegt Sørensen dat men met de overname niet de concurrentie met private banks als ABN Amro MeesPierson op het oog heeft. ‘Nee, dat is ons doel niet geweest. Wij willen vermogende klanten in het hogere segment bedienen. Niet meer en niet minder.’ Alofs denkt dat deze overnames door krachtige buitenlandse partijen de diversiteit in de Nederlandse vermogensbeheermarkt ten goede komt.
Op de vraag aan Michel Alofs hoe hij zich voelt als ‘een grote knecht, in plaats van een kleine baas’, moet hij lachen. Hij zegt dat consolidatie onvermijdelijk is. ‘Je kunt nog wel twee jaar wachten, maar het moet gebeuren. En dan komt Handelsbanken langs, die je zelfstandigheid volledig respecteert. Dan weet je dat je zo’n kans geen tweede keer krijgt.’
Handelsbanken zal na goedkeuring van de toezichthouders in één keer volledig overnemen. Over de overnameprijs doen de partijen geen mededelingen, ook niet of de sleutelmensen van Optimix een retentiebonus krijgen als ze blijven, waartoe ze zich gecommitteerd hebben.
Bij Optimix werken 35 mensen. Zij zijn de eigenaar van het bedrijf en zullen zonder uitzondering hun stukken aanbieden aan Handelsbanken. Optimix heeft 2 miljard euro onder beheer en behoort daarmee tot de grootste onafhankelijke vermogensbeheerders in Nederland. Markleider in dit segment is IBS Capital.
Meer achtergronden op Fondsnieuws:
- Handelsbanken neemt Optimix over
- ‘Overname Optimix zal consolidatie versnellen’
- ‘Er vindt verschraling plaats van vermogensbeheermarkt’