Grote verschuivingen bleven afgelopen jaar uit in de Nederlandse vermogensbeheer- en beleggingsadviessector. Terwijl er signalen en geruchten genoeg zijn dat een golf aan fusies en overnames ophanden is, bleef het aantal door de AFM verstrekte vergunningen praktisch stabiel.
Uit onderzoek van Investment Officer blijkt dat er, op een totaal van 115, welgeteld vier vermogensbeheervergunningen zijn vervallen in 2023. Daar staan drie nieuwkomers tegenover, die echter alle drie zijn te koppelen aan de houders van een vervallen vergunning.
‘Netto’ betekent dat dus een afname van één kantoor in het hele jaar 2023. Het betreft Altis Investment Management, dat zich als onderdeel van NN Investment Partners specialiseerde in de selectie van externe managers. Intussen is NN IP zoals bekend overgenomen door Goldman Sachs en dat is ook de reden dat de (aparte) Nederlandse vermogensbeheervergunning (en ook de adviesvergunning) kon vervallen.
Goldman Sachs laat in een toelichting weten dat Altis Investment Management per 1 oktober 2023 juridisch is gefuseerd met Goldman Sachs Asset Management en dat het team van Altis deel is gaan uitmaken van de External Investing Group (XIG), het externe managerselectieplatform binnen GSAM. Tot praktische veranderingen wat betreft de dienstverlening aan klanten heeft dat niet geleid, aldus de toelichting, en het team blijft ook werken vanuit de Haagse vestiging van de GSAM-organisatie. Bovendien blijft de merknaam Altis ‘voor de voorzienbare toekomst in gebruik’.
Dat er ‘praktisch niets verandert’ is ook de teneur rond de paar andere wijzigingen in de registers van de AFM dit jaar. Moka Asset Management Europe in Mijdrecht heeft haar vermogensbeheervergunning ‘overgedaan’ aan dochter Groene Hart Vermogensbeheer. ‘Dat is alleen een naamswijziging geweest’, meldt beleggingsadviseur Sander Cramer van den Boogaart.
Ook het Amsterdamse topcapital n.v. maakte een dergelijke (statutaire) stap en gaat nu verder onder de naam Bloei vermogen n.v..
Alleen bij het Rotterdamse ER Capital Vermogensbeheer is er wel degelijk iets veranderd. De vermogensbeheeractiviteiten zijn overgegaan naar Weijerman Vermogensbeheer en volgens een woordvoerster doet ER Capital nu alleen nog vastgoed. De toevoeging ‘Vermogensbeheer’ is dan ook van de naam afgevallen, maar de bijbehorende vergunning is niet helemaal verdwenen. Die staat nu op naam van de door ER Capital opgerichte nieuwe bv ExVbCo. ‘Een lege bv waarmee we niets doen.’
Beleggingsadvies
De mutaties in 2023 wat betreft de beleggingsadviesvergunningen (minus één naar 106) zijn grotendeels een kopie van die rond de vermogensbeheervergunningen. De enige uitzondering is het vervallen van de adviesvergunning van Boris van Hemmen Vermogensspecialisten uit Eindhoven. Van Hemmen, auteur van het boek Alle beleggingsexperts zijn leugenaars (2020), laat per mail weten dat de naam veranderd is naar Wealth360 en dat de nieuwe website eind januari online zal staan.
| Mutaties AFM-registers Vermogensbeheerder (c) en Beleggingsadvies (d) in 2023 | |||
| Einde vergunning Vermogensbeheer | Nieuwe vergunning Vermogensbeheer | Einde vergunning Beleggingsadvies | Nieuwe vergunning Beleggingsadvies |
| ER Capital Vermogensbeheer | ExVbCo bv | ER Capital Vermogensbeheer | ExVbCo bv |
| Moka Asset Management Europe | Groene Hart Vermogensbeheer | Moka Asset Management Europe | Groene Hart Vermogensbeheer |
| topcapital n.v. | Bloei vermogen n.v. | Boris van Hemmen Vermogensspecialisten | Wealth360 |
| Altis Investment Management | Altis Investment Management | ||