top 5

Aandelen uit opkomende landen lieten over de eerste drie maanden van 2021 een positief rendement zien. Het was echter niet voldoende om de prestaties van ontwikkelde landen te overtreffen. Daarmee werd geen vervolg gegeven aan het uitstekende vierde kwartaal van vorig jaar. Wel zetten waarde-aandelen hun outperformance van die periode voort aan het begin van dit jaar.

Een populaire belegging waren grondstoffen het voorbije decennium geenszins, maar in de laatste 12 maanden herstelden prijzen zich door de toegenomen inflatieverwachtingen en verzwakte Amerikaanse dollar. Toch blijft het desondanks historisch lage relatieve waarderingen voorbarig om nu al van een trendverandering te spreken. 

Terwijl de traditionele oliebedrijven de slechtst presterende sector binnen de MSCI world vormden in 2020, tekende zich een recordjaar af in termen van beheerd vermogen in beleggingsfondsen in alternatieve energiebedrijven. Na het beste jaar in een decennium, mag wel gesproken worden over een definitieve doorbraak voor alternatieve energie op de financiële markten. 

De coronapandemie benadrukt nog maar eens dat het belang van de gezondheidszorg onmiskenbaar groot is. Dankzij enorme inspanningen is de zoektocht naar een vaccin succesvol gebleken en heeft de sector niet alleen fantastisch werk geleverd wat betreft de zorg voor corona patiënten, maar ook de sleutel verschaft tot een terugkeer naar een vrijere samenleving. 

Opkomende landen beleefden een redelijk goed jaar in 2020. Hoewel het eerste kwartaal dramatisch verliep, werd het jaar met een sterk vierde kwartaal toch nog positief afgesloten. De MSCI Emerging Markets index wist zelfs de MSCI World index voor te blijven. Met name de landen China, Korea en Taiwan en de sectoren cyclische consumentengoederen, gezondheidszorg en technologie droegen bij aan het jaarrendement voor de opkomende landenindex.

De aandacht van beleggers ging in de afgelopen jaren steevast uit naar de grote Amerikaanse e-commerce en technologiebedrijven. Hoewel deze de S&P 500 index naar nieuwe hoogtepunten stuwden, vormen small-caps nog altijd de bakermat van het Amerikaanse bedrijfsleven. 

Dit schrijft Morningstar-analist Jeffrey Schumacher in zijn wekelijkse bijdrage voor Fondsnieuws. Deze week bespreekt hij de top-5 best presterende US small-cap aandelenfondsen.  

In een mixfonds worden beleggingen over activaklassen zoals aandelen, obligaties, grondstoffen en vastgoed heen gespreid, vaak wereldwijd en in verschillende sectoren. Een groot voordeel van het beleggen in mixfondsen zit dus in de spreiding van het risico op waardeschommelingen. Zo wordt het rendement van aandelen gecombineerd met de bescherming van obligaties. 

Voor de top-5 van deze week kijkt Morningstar-analist Thomas De fauw naar de best presterende beleggingsfondsen in de Morningstar-categorie Moderate Allocation – Global.

‘Burgeroorlogen, droogte, armoede en politieke conflicten, dat is waar veel mensen waarschijnlijk het continent Afrika mee zullen associëren. Hoewel Afrikaanse landen vele culturele schatten, adembenemende natuur en prachtige vakantieoorden voor zowel zontoeristen als avontuurlijke reizigers bieden, werpen de verhalen die het nieuws halen vaak een donkere schaduw over wat wel het vergeten continent wordt genoemd. En dat is jammer, want Afrika heeft zoveel potentie en kan ook zeker interessant zijn voor (avontuurlijk ingestelde) beleggers.’

India spreekt tot de verbeelding, maar geniet onder beleggers niet dezelfde aandacht als China. Toch deden Indiase aandelen het de laatste jaren goed en de economie groeide het laatste decennia met gemiddeld 6,7 procent per jaar. India heeft een jonge bevolking, innovatieve bedrijven en een groeiende middenklasse die technologie omarmt. Tegelijk heeft het ook tal van uitdagingen. 

Voor de top-5 van deze week kijkt Morningstar-analist Thomas De fauw naar de best presterende beleggingsfondsen in de Morningstar Categorie India Equity.

Opkomende landen wisten in het derde kwartaal een relatief sterke prestatie neer te zetten. Toch is er over het gehele jaar sprake van een underperformance in vergelijking met ontwikkelde landen. Het positieve rendement voor de MSCI Emerging Markets index werd over de afgelopen drie maanden gedreven door met name Aziatische aandelen uit de sectoren cyclische consumentengoederen en technologie.