Fondshuizen

Fidelity International en Moonfare zijn een strategisch partnerschap aangegaan om de toegang voor beleggers tot de private markten te verruimen. Fidelity neemt een minderheidsbelang in Moonfare dat professionele klanten toegang biedt tot deze zeer populair geworden fondsen.

Enig leedvermaak was de beste stuurlui aan wal niet vreemd toen de technologiesector afgelopen handelsdagen snoeihard onderuit ging. Kop van Jut was Cathie Wood van ARK Investment Management, dat in 2020 het beheerd vermogen zag stijgen van 3 miljard naar 60 miljard dollar. Maar toen de man met de hamer kwam, bleef Wood onverstoorbaar. ‘Een koopmoment’, zei ze.

La Financière de l’Echiquier (LFDE) is het beste fondsenhuis voor aandelenbeheer, Capital Group sleept de prijs van beste vastrentende fondsbeheerder in de wacht, en is tevens ook het beste fondshuis over de hele lijn.

Dat maakte Morningstar vandaag bekend op de Trends Investment Summit, waarvan Investment Officer mediapartner is.

Huisdieren zijn niet alleen leuk voor de gezelligheid, maar zijn ook een prima belegging. ‘De pet economy groeit elk jaar harder dan de economie als geheel, omdat hierin een aantal megatrends samenkomt’, vertelt Andreas Fruschki, beheerder van het Allianz Pet and Animal Wellbeing fonds, in gesprek met zusterplatform Fondsnieuws.  

Door de enorme vraag naar vastrentende beleggingen met een laag risico is er in het westen nog nauwelijks positief rendement te halen op obligaties met een hoge kredietwaardigheid. De Scandinavische markt is één van de weinige uitzonderingen hierop. Het is een marktsegment met een hoge kredietkwaliteit, hoge liquiditeit én wat extra rendement zonder bijkomend risico.

Doordat kleine beleggers onzorgvuldiger risico nemen dan vóór de pandemie en de vrees bestaat dat een grotere volatiliteit zal leiden tot voortijdige beleggingsliquidaties, verwachten fondsselecteurs meer klanten naar hun modelportefeuilles te leiden.

Terwijl er veel buitenlandse interesse is voor beursgangen en de lancering van SPACs aan Euronext Amsterdam, lijkt het er bovendien op dat ook veel asset managers hun positie in de Nederlandse markt verder willen versterken - bij voorbeeld door de opening van kantoren en/ of de uitbreiding van personeel. Accent ligt daarbij op de institutionele markt en op dienstverlening in de richting van private markets en thematisch beleggen.

Morningstar heeft de finalisten voor de Morningstar Awards België bekendgemaakt. Voor het beste Belgische aandelenfonds zijn twee kandidaten geselecteerd: het AXA B. Fund Equity Belgium en Rivertree Equity - Belgium R Eur Cap fonds. Het in in het volatiele jaar 2020 behaalde rendement bedroeg respectievelijk -0,52 en -4,60 procent. 

Op vijfjaarsbasis hebben deze twee finalisten een geannualiseerd rendement behaald van respectievelijk 5,12 en 2,57 procent. 

De jongste clash tussen particuliere en professionele beleggers om aandelen als GameStop en AMC Entertainment is een prachtig voorbeeld van het feit dat het leerstuk van de financiële markten, de Efficiënte Markt Hypothese, te kort schiet. ‘Je moet namelijk altijd rekening houden met nieuwe krachten in het marktgedrag.’

De voortdurende lage renteomgeving drukt ook de rendementsverwachtingen van westerse beleggers in opkomende markten. Projecten met gezamenlijke financiering door de overheid en private beleggers die voorheen niet haalbaar waren vanwege de rendementseisen van laatsten, zijn dat daarom nu wel.

Wim Vandenhoeck ziet gouden kansen in publiek-private samenwerking (ppp’s) in opkomende economieën, vooral op het gebied van infrastructuur. Daarbij geeft een overheid obligaties uit waarvan de opbrengst specifiek voor een bepaald project is bedoeld.