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iShares, la division de BlackRock qui gère et développe des produits passifs tels que les ETF, a lancé un ETF synthétique S&P 500. Ce faisant, iShares vise à offrir aux investisseurs un accès au principal baromètre américain par le biais d’un produit basé sur un swap. Pour le plus grand fournisseur d’ETF du monde, cette démarche n’est pas sans susciter la controverse.

Le dernier Observatoire de l’épargne de CBC Banque montre que les épargnants belges ont rarement été aussi frileux, et négligent les risques liés à un manque de diversification dans leur épargne. Le besoin de conseils professionnels n’a jamais été aussi important. 

L’univers des fonds n’est pas figé et, comme beaucoup d’autres segments des marchés financiers, il est soumis à des changements rapides. Un bon moment pour aller frapper chez Filip Perneel, analyste financier chez Test-Achats invest et spécialiste des fonds, et découvrir comment il perçoit ce bouleversement.

Quelles sont les principales tendances sur le marché des fonds en 2020 ? 

Pour la première fois, le gouvernement allemand a émis des obligations d’État vertes. Selon Bram Bos, gérant principal du portefeuille Green Bonds chez NN Investment Partners, cela offrira un énorme boost au segment de marché. En outre, le pays a introduit un nouveau concept avec les Green Twin Bonds.  

Lazard annoncé aujourd’hui la commercialisation du fonds Lazard Global Convertibles Recovery.

Par rapport à la bulle de 2015, il n’est certainement pas question de bulle dans les actions chinoises. Selon Shannon Zheng, il y a deux explications à l’augmentation de plus de 25 % depuis le début de cette année.  

En tant que Product Specialist chez Allianz Global Investors, Zheng (photo) est notamment responsable des stratégies actions chinoises. Lors d’un entretien avec Investment Officer, elle déclare ne pas s’inquiéter à propos de la formation d’une bulle. 

Parmi les catégories d’investissements, ce sont les alternatives et convertibles qui ont le plus souffert cette année. Des plus de 500 milliards d’euros en fonds alternatifs en 2018, il ne reste par exemple que quelque 350 milliards. Au niveau des  gestionnaires de fonds, une société française en particulier alimente la liste des asset managers européens ayant déploré les sorties les plus massives en 2020.

En raison des frais qui leur sont liés et de l’environnement actuel de taux faibles, les assurances de branche 21 pourraient afficher un rendement négatif à l’échéance. La FSMA appelle les consommateurs à y être attentifs. Elle a également souligné auprès du secteur de l’assurance l’importance de fournir des informations claires à cet égard lors de la vente d’assurances de branche 21.

Suite à la montée en puissance rapide des dix plus grosses entreprises du S&P 500, les portefeuilles des fonds croissance internationaux sont de plus en plus concentrés. Les dix entreprises majeures des portefeuilles des gestionnaires de fonds croissance grandes caps représentent actuellement environ 28 % du portefeuille, soit une augmentation de plusieurs dizaines de pourcents par rapport à 2003.

Jupiter Financial Innovation a dégagé une performance très largement supérieure aux autres fonds exposés sur le secteur financier depuis plus de dix ans, avec une gestion qui fait ouvertement le pari d’investir sur les tendances disruptives.