Lenneke Arts is hoofdredacteur van Investment Officer. In die rol houdt zij zich dagelijks bezig met de inhoudelijke koers van het platform en volgt zij de belangrijkste ontwikkelingen binnen institutioneel beleggen, vermogensbeheer en pensioenen. Met haar scherpe blik en journalistieke ervaring brengt zij complexe financiële thema’s helder en relevant in beeld voor professionals in de sector.
Privaat impactbeleggen op de beurs nog altijd een Brits feestje
De interesse voor hernieuwbare energie speelt alternatieve beleggingsinstellingen in de kaart. Beursgenoteerde closed end impactfondsen blijven investeren in nieuwe energie-projecten, en de instroom van beleggers volgt. Toch zien vooralsnog voornamelijk de Britten er heil in.
Vermogen van derden in AAIS-oplossingen stijgt naar 30 procent
Het vermogen van derde partijen in de fondsen en mandaatoplossingen van ABN Amro Investment Solutions stijgt sinds oktober 2020, waardoor inmiddels 30 procent van het beheerd vermogen komt van andere klanten dan ABN Amro. Intussen richt het fondshuis zich op haar nieuwste solutions-dienstverlening.
Vaker harde impactdoelstellingen bij klanten managerselectie
Klanten van fondsselecteurs vragen meer naar impactbeleggingen en geven vaker harde doelstellingen mee om de CO2-uitstoot van hun portefeuille te verlagen. ‘We staan aan de vooravond van een grote beweging.’
Deze beleggingsfondsen en thema’s tippen de banken
De ene bank heeft voor 2023 hoge verwachtingen van flink afgestrafte markten, terwijl de ander besluit wat meer defensieve accenten te leggen in een nog altijd onzekere omgeving. Dat blijkt uit de thema’s die ABN Amro, ING en Van Lanschot Kempen adviseren voor dit jaar.
OAKK ziet grootste groei in pensioengeld
Voor OAKK staat 2023 in het teken van de nieuwe pensioenregels die deze zomer ingaan. De ‘vermogensbeheerder met een tilt naar technologie’ heeft bijna 15.000 klanten, maar is er klaar voor om dat sterk te laten doorgroeien.
‘Verkopende vastgoedpartijen zitten nog in Lalaland’
In afwachting van de aangevraagde AIFMD-vergunning, staat vastgoedfonds De Vrije Blick in de startblokken voor een volgende investeringsronde, om daarna door te groeien naar 300 miljoen euro beheerd vermogen. Intussen beschikt het fonds over een ‘gezonde hoeveelheid’ liquide middelen, nu de markt is gekanteld. ‘We hebben zelfs wat dossiers teruggegeven.’
Dat zegt Hans Wilton, mede-eigenaar van het Nederlands vastgoedinvesteringsfonds en eigenaar van Wilton Family Office, in gesprek met Investment Officer.
Beheerportefeuilles van grootbanken ontrafeld
ING heeft absoluut en relatief het beste beleggingsresultaat gehaald met de neutrale beleggingsportefeuille in 2022. De bank behaalde een rendement van ruim -11 procent na kosten, waarmee de bank het bijna 3 procent beter deed dan de benchmark. Relatief gezien bleef behalve ING, alleen Van Lanschot Kempen de eigen benchmark voor.
Marktomgeving drukt merendeel fondstips in het rood
De keuze van banken om voor 2022 veel beleggingsfondsen te tippen met een accent op China, duurzaamheid of groeiaandelen, drukte de absolute rendementen. Wel zijn de gekozen fondsen bínnen de thema’s in veel gevallen geslaagd. Sterke selectie van fondsbeheerders hielpen aan relatieve outperformance voor de helft van de tips.
Vooral veel mutaties in beleggingsadvies in 2022
In 2022 zijn twaalf adviesvergunningen voor beleggingsondernemingen stopgezet. Drie firma’s beëindigden hun vergunning voor vermogensbeheer. Iets meer dan honderd ondernemingen in Nederland hebben een vergunning voor beleggingsadvies en/of vermogensbeheer.
Dat blijkt uit onderzoek van Investment Officer naar de mutaties in vermogensbeheer- en beleggingsadviesvergunningen voor beleggingsondernemingen, afgegeven door de Autoriteit Financiële Markten (AFM).
Toestroom private markten brengt AIFMD op het menu
De grote toestroom van vermogen van families en zeer vermogende particulieren in private markten brengt de in 2014 ingevoerde vergunningsregels voor fondsbeheerders van alternatieve beleggingsinstellingen op het menu bij onafhankelijke vermogensbeheerders. De vraag is echter, of ze zich niet verslikken in de grote berg werk én kosten - verslag van een diepgravend veldonderzoek.