Expertpanel

Los van het menselijke leed had de coronapandemie verstrekkende gevolgen voor tal van sectoren, vooral voor de vastgoedsector. In sommige marktsegmenten wordt nog steeds gezocht naar een nieuw evenwicht. In tegenstelling tot de crisis in 2007-2008, is de aandacht deze keer minder gericht op de huizenmarkt, maar eerder op commercieel vastgoed.

Welke medewerking moet een klant verlenen aan het Wwft-cliëntenonderzoek? Welke tips zijn belangrijk om zo nodig afscheid te nemen van een klant die medewerking weigert? In deze column beantwoord ik deze twee vragen, mede aan de hand van een belangwekkend vonnis van de rechtbank Den Haag.

De rendementen op tienjarige Amerikaanse staatsobligaties en overheidsobligaties in Europa bleven hoog aan het begin van 2025 en zetten de historisch krappe spreadniveaus van 2024 ten opzichte van bedrijfsobligaties voort. Toch lijken sommige beleggers terughoudend om grote macro-economische posities in te nemen, aangezien de onzekerheid over mogelijke beleidswijzigingen in de VS hoog blijft.

Steeds meer beleggingsfondsen kiezen voor het ‘light’-regime van de AIFMD om buiten de verplichtingen van een volledige vergunning te blijven. Dit lijkt op het eerste gezicht een manier om geheel buiten toezicht te opereren, maar dat is een misvatting: ook ‘light’-beheerders moeten voldoen aan rapportage- en informatieverplichtingen en blijven gebonden aan meerdere wettelijke kaders.

De Morningstar-categorie voor wereldwijde staatsobligaties, gelanceerd in oktober 2024, weerspiegelt een groeiend fondsenlandschap met 117 unieke strategieën per februari 2025. Verschillende economische structuren, beleidsreacties en politieke contexten beïnvloeden het sentiment van beleggers.

Binnen de wereld van beleggingsanalyse heeft het Three-Factor Model van Fama en French een fundamentele rol gespeeld bij het verklaren van historische aandelenrendementen.

De concurrentie bij het aantrekken van de beste private bankers neemt toe, en de onderhandelingspositie van banken wordt belangrijker. Het salaris van een personal banker begint bij 65.000 euro bij tien jaar ervaring, bij private bankers kan het met diezelfde ervaring oplopen tot 120.000 euro.

Duurzaam beleggen maakt sinds 2021 een moeilijke periode door, nadat eerder de bomen tot de hemel leken te reiken. Over het algemeen stroomde er nog wel beleggersgeld naar duurzame fondsen, maar dat lag op een fors lager niveau dan in de gloriejaren.

De Europese Digital Operational Resilience Act (Dora) markeert een nieuwe mijlpaal in de bescherming van onze digitale wereld. Het is een stevige reactie op een tijdperk waarin cyberdreigingen en IT-incidenten bijna vaste kost zijn. Met Dora zet de Europese Unie een heldere standaard: digitale weerbaarheid is een absolute noodzaak.

Beleggers hebben veel te kiezen. De sector financiële dienstverlening omvat een veelzijdig universum waaruit portefeuillebeleggers hun keuzes kunnen maken. Traditioneel zijn er de banken en verzekeraars, maar ook bedrijven actief in betalingsverkeer, effectenbeurzen, kapitaalmarkten en vermogensbeheer zijn onderdeel van het brede gamma aan beleggingsmogelijkheden.