‘In Benelux neemt klant geen genoegen met bestaand fonds’
De eisen die fondsselectors, private banken en discretionaire portefeuillebeheerders stellen aan fondsdistributeurs worden steeds uitdagender en strenger. In de Benelux in het bijzonder nemen klanten geen genoegen met bestaande fondsen; ze willen maatwerk en specifieke oplossingen.
‘Teruggaafprocedures voor dubbele belasting omslachtig’
De procedures in Europa voor het terugvorderen van bronbelasting blijven omslachtig en duur, waardoor het voor niet-professionele beleggers moeilijk of ‘financieel onmogelijk’ is om dubbel betaalde belastingen op grensoverschrijdende dividendinkomsten terug te vorderen.
Dat blijkt uit een eerder deze maand gepubliceerd onderzoek onder 3.000 Europese beleggers, uitgevoerd door twee belangengroepen van beleggers: de in Brussel gevestigde NGO Better Finance en de in Düsseldorf (Duitsland) gevestigde DSW.
De professionalisering van de beleggingssector heeft zijn prijs
De beleggingsdienstverlening in Nederland is sinds de crisis van 2008 revolutionair geprofessionaliseerd. Maar de prijs van meer regels en controle is hoog: de afvinkcultuur is dominant geworden, schrijft Cees van Lotringen in zijn slotakkoord. Hij nam deze maand afscheid als hoofdredacteur en mede-oprichter van Investment Officer.
Sector vreest voor greenwashing, ondanks opheldering SFDR
Langverwachte duidelijkheid in de regelgeving over ESG- en duurzaamheidseisen voor fonds- en vermogensbeheerders lijkt de verwarring te hebben verminderd die vorig jaar leidde tot een afwaardering van ongeveer 270 miljard euro aan beheerd vermogen. Toch menen sommige specialisten dat de beweringen over greenwashing ernstig dreigen voort te duren.
Toezichthouders stellen SFDR-wijzigingen voor: meer detail én veel extra werk
De technische standaarden waar duurzaamheidsinformatie aan moet voldoen, worden wat de Europese Toezichthoudende Autoriteiten betreft helderder, blijkens een consultatiedocument met grote mate van detail en vele rekenformules. Tegelijkertijd zouden de ongeveer 100 pagina’s aan voorgestelde aanpassingen opnieuw om een grote tijds- en kosteninvestering vragen van marktpartijen.
Staatssecretaris Van Rij bedenkt een list: vermogenstaks deels naar box 1
De financieel experts van de Tweede Kamer zijn unaniem in hun zorgen over de vraag hoe het nu verder moet met de vermogenstaks in box 3. De een sprak dinsdag van ‘een migraine-dossier’ , de ander van ‘een moeras waar men steeds dieper in wegzakt’, terwijl de VVD staatssecretaris Van Rij van Financiën de retorische vraag voorlegde of ‘hij de vierde staatssecretaris op rij wordt die in dit dossier faalt’.
De toolbox van het Luxemburgse alternatieve beleggingsfonds
In 2013 lanceerde Luxemburg de omzetting van de EU-richtlijn inzake beheerders van alternatieve beleggingsinstellingen (AIFMD) in zijn nationale wetgeving. Het resulteert uiteindelijk, samen met de omzetting van andere Europese landen van de AIFMD, in de eerste wereldwijd gereguleerde omgeving voor alternatieve beleggingsfondsen (abi’s).
Belastingadviseurs: schaf box 3 af en belast vermogensinkomsten in box 1
De beroepsorganisatie Register Belastingadviseurs (RB) doet een op het oog radicaal voorstel voor de in het ongerede geraakte vermogensheffing: schaf box 3 af en belast het werkelijke inkomen uit sparen en beleggen voortaan in box 1. Belastingwetenschappers vinden het plan minder radicaal en denken er verschillend over.
OM schond verschoningsrecht in fraudezaak Box Consultants
Het Openbaar Ministerie heeft in de fraudezaak rond het family office Box Consultants uit Waalre het verschoningsrecht geschonden door vertrouwelijke e-mails op niet-juiste wijze in beslag te nemen en deels in te zien.
SFDR: hulp bij transparantie of blok aan institutionele been
De Europese Unie wil de Green Deal financieren met meer duurzame beleggingsproducten. Wet- en regelgeving moet uniformiteit en transparantie stimuleren, waardoor beleggers sneller groen gaan investeren. De vraag is welke rol de Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) gaat spelen.