Wet- en regelgeving

De komst van Mifid II, de Europese regelgeving die in januari 2018 ingaat, zorgt ervoor dat het op twee na grootste fondshuis in Duitsland flink gaat besparen op de kosten van research. Union Asset Management gaat nog voor het einde van dit jaar stoppen met meer dan honderd researchleveranciers.

Vermogensbeheerdiensten zijn niet zodanig vergelijkbaar met beleggingsfondsen dat zij hiermee concurreren. Over de beheervergoeding en eventuele performance fees van vermogensbeheerders moet dus gewoon btw-betaald worden.

De Europese Mifid II-richtlijn schrijft voor dat aanbieders van beleggingsproducten per product omschreven moeten hebben voor welke doelgroep ze geschikt zijn. Maar wie gaat dit doen? Zowel banken en vermogensbeheerders als fondshuizen nemen een afwachtende houding aan, schrijft FN Kennisexpert Iris van de Looij.

De Europese toezichthouder Esma heeft het definitieve rapport gepubliceerd met richtlijnen over productbeleid in het kader van de doelmarkt waar producenten en distributeurs van financiële producten aan moeten voldoen.

ABN Amro heeft haar aanbod op het gebied van beleggen met advies aangepast. Een aantal varianten wordt niet meer actief aangeboden.

Maar liefst 96 procent van de Amerikaanse actieve managers zegt dat zij beïnvloed worden door de overgang van actief naar passief beleggen, terwijl 76 procent zegt dat dat ook geldt voor de gevolgen van Mifid II dat met ingang van volgend jaar wordt ingevoerd.

Het register van de uiteindelijke eigenaren van ondernemingen en andere rechtspersonen moet het leven eenvoudiger maken voor banken, verzekeraars en andere financiële dienstverleners die verplicht zijn verdachte transacties te melden. Maar die opzet lijkt niet geslaagd.

In minder dan 10 procent van de zaken die klachteninstuut Kifid vorig jaar behandeld heeft, is de consument in het gelijk gesteld. In meer dan veertig procent van de zaken kreeg de bank, vermogensbeheerder, verzekeraar of tussenpersoon gelijk. In de overige 40 procent van de zaken werd er een schikking getroffen.

De Amerikaanse zakenbank JP Morgan Chase & Co gaat honderden van zijn arbeidsplaatsen in Europa verplaatsen van Londen naar drie andere Europese steden, niet zijnde Amsterdam. Het worden Dublin, Frankfurt en Luxemburg.

Het Platform voor Duurzame Financiering, waarin stakeholders in de financiële sector onder voorzitterschap van DNB-directlied Frank Elderson samenwerken, heeft toegezegd bij te dragen aan ‘nieuwe transitiepaden’ richting een CO2-arme samenleving in 2050.