Investment Officer

Voor het eerst sinds september 2016 heeft Schroders haar verwachtingen voor de wereldwijde economische groei neerwaarts bijgesteld. Dit vanwege de zwakke start van het jaar van veel economieën, hogere olieprijs en toegenomen bezorgdheid over de handelsbetrekkingen tussen de VS en China. 

Het regelmatig herbalanceren van een beleggingsportefeuille, terug naar zijn vooraf vastgestelde asset mix, is de beste garantie voor een optimale risico-rendementsverhouding op de langere termijn. 

Dat schrijft het gerenommeerde Canadese onderzoeksbureau Reseach Affiliates in het afsluitende artikel van een achtdelige serie over portefeuilleconstructie. 

Vermogende beleggers kunnen de taks op effectenrekeningen omzeilen door van bank te veranderen. Dat stellen sommige fiscalisten in België, zo schrijven media. Het zou dan gaan om effectenrekeningen van ten minste 500.000 euro per belastingplichtige.

Veel beleggers verhogen hun cashpositie ten koste van hun beleggingen in obligaties van hoge kwaliteit. Daarmee gaat onnodig rendement verloren, stelt Luke Copley van Allianz Global Investors. Alternatief? Floating rate notes.

‘Floating rate notes laten je cash namelijk harder werken zonder een significante toename van het portefeuillerisico’, benadrukt de portefeuillebeheerder in een gesprek met Investment Officer. ‘Je oogst een creditspread, er is dagelijkse liquiditeit en het renterisico is effectief nul.’

De individualisering van het pensioenlandschap die gepaard gaat met een accentverschuiving van een ‘defined benefit’ (db) naar een ‘defined contribution’ (dc) model, levert mogelijk één grote markt op, maar een level playing field zal het vooralsnog niet zijn.

De ervaring van een fondsmanager is van groot belang. Wie veel ervaring heeft, heeft zichzelf leren kennen in meerdere cycli. Welke beheerder heeft het langste track record op één en hetzelfde fonds?

Het beheerteam vormt één van de vijf pilaren binnen het research-raamwerk van Morningstar bij het vaststellen van hun kwalitatieve rating. Om de kwaliteit van een beheerder of een team te evalueren bekijken zij vele aspecten.

Maar liefst 8 op de tien Belgen hecht (veel) belang aan duurzaamheid. Een duurzame levenshouding wordt als essentieel beschouwd voor een leefbare planeet. De bereidheid om de kosten daarvan te dragen is een stuk minder groot, alsook de bekendheid met duurzaam beleggen. 

Er dreigt een nieuwe vernietigende prijzenoorlog in de asset managementindustrie als het Amerikaanse Amazon op enig moment distributeur van beleggingsfondsen voor retailbeleggers zou worden.

Dat schrijven analisten van het onderzoeksbureau Bernstein in een zojuist gepubliceerd rapport. 
Volgens de onderzoekers kan Amazon relatief gemakkelijk toegang krijgen tot de fondsenmarkt, omdat inmiddels 100 miljoen consumenten gebruik maken van Amazon Prime Service. 

Het Amerikaanse Fidelity Investments, dat passief beleggen jarenlang aan zich voorbij liet gaan, gooit nu een diepe steen in de vijver: het zal vanaf vandaag gratis trackers op de beurs aanbieden.

Het gaat om de Fidelity Zero Total Market Index en de Fidelity Zero International Index, waarmee beleggers zonder enige kosten exposure kunnen krijgen naar respectievelijk de Amerikaanse beurs en de wereldwijde index.

De private banking-tak van ABN Amro wil autonoom, maar ‘zeker ook’ via overnames blijven groeien in haar kernlanden. De focus voor de korte termijn ligt echter op verdergaande digitalisering.

Dat zegt Pieter van Mierlo, CEO ABN Amro Private Banking, in een gesprek met Investment Officer naar aanleiding van de maandag bekend geworden overname in België.