Asset allocatie

Waar aandelen van grote Japanse bedrijven al een uitzonderlijk goed jaar kenden, is het rendement op kleine aandelen zelfs nog beter. De MSCI Japan Small-Cap index staat year-to-date op een winst van meer dan 30 procent.

Werkt het selecteren van ondergewaardeerde aandelen ook wanneer dit enkel gebeurt uit een duurzaam beleggingsuniversum? Die vraag stelt IBS zich in een vandaag gepubliceerd onderzoek. Het antwoord is ‘ja’.

De theorie en de praktijk van factorbeleggen lopen nogal eens uiteen. Zoals met veel beleggingsstrategieën, staat of valt succes met consistente implementatie, oog voor kosten en voldoende geduld.

Per definitie zijn marktfactoren eigenschappen die op termijn leiden tot een hoger rendement, maar de weg ernaartoe kan grillig verlopen. Hiermee kunnen beleggers op verschillende manieren omgaan.

Het vooruitzicht van een hogere rente in de Verenigde Staten en een lagere in Europa, maakt Europa volgens Goldman Sachs op een aantal vlakken aantrekkelijker dan de VS.

Ruim drie op de vijf institutionele beleggers zijn op zoek naar alternatieven voor de traditionele exposure naar de obligatiemarkt, zo blijkt uit onderzoek van NN Investment Partners.

Het kan geen kwaad risico’s van tafel te halen, waarschuwen specialisten met het oog op het beleggingsjaar 2016. Aan het woord drie van hen: een hoofdeconoom, een beleggingsstrateeg en een assetallocatiespecialist.

De grote toestroom van vermogen naar private equity komt deels doordat beleggers zich proberen in te dekken tegen een nieuwe recessie die in het verschiet ligt, zegt David Rubenstein van Carlyle.

De risicobereidheid onder fondsmanagers neemt toe. Ze houden minder cash aan en het percentage van hen met een overweging in aandelen is afgelopen maand significant gestegen.

ING brengt in al haar beleggingstrategieën de overwogen positie in aandelen terug naar neutraal. De weging van alternatieve beleggingen wordt verhoogd van neutraal naar ‘overwogen’.