Expertpanel

Keuzestress is een bekend fenomeen in onze welvarende samenleving. Zowel bij grote beslissingen – de aankoop van een auto bijvoorbeeld – als bij talloze kleine keuzes in het dagelijks leven – over kleding, over producten in de supermarkt, over het al dan niet plaatsen van een foto op social media – kunnen we overweldigd worden door het aantal mogelijkheden.

Esma heeft deze maand aanbevelingen en guidance voor de praktijk gepubliceerd over berichtgeving op social media die relevant is voor (medewerkers van) banken en beleggingsondernemingen. Beleid is wenselijk.

De Luxemburgse toezichthouder CSSF verduidelijkte onlangs, in een update van haar FAQ over de wetgeving voor ICBE’s en ABI’s, welke procedure deze beleggingsinstellingen moeten volgen bij het indienen van de jaarlijkse actualisering van hun KIDs of KIIDs. 

Een nieuw jaar nodigt uit om terug te kijken en nieuwe plannen te maken. Na jarenlang bij één asset manager de focus te hebben gehad op financiële markten om omvangrijke beleggingsportefeuilles te beheren, heb ik sinds vorig jaar de luxe om bij meerdere asset managers een kijkje in de keuken nemen.

Het cliëntenonderzoek ter voorkoming van witwassen en financieren van terrorisme kan efficiënter. Er zijn nu nog veel onduidelijkheden. Daarnaast kan er op het gebied van wet- en regelgeving ook het een en ander verbeterd worden. 

DORA legt ook aan pensioenfondsen verplichtingen op als het gaat om het beheersen van ICT-risico’s. In combinatie met het gegeven dat pensioenfondsen hun ICT veelal uitbesteden - aan fiduciair managers dan wel vermogensbeheerders - levert dat een specifieke verantwoordelijkheid op.

Na een abrupte verandering in het renteklimaat staat private equity voor een reeks uitdagingen die doen denken aan de Twaalf Werken van Herakles. Ondanks deze obstakels kunnen goed voorbereide private equity beheerders succesvol zijn met een toegewijd waardecreatieteam en diversificatie. De analogie met de Twaalf Werken suggereert dat, met de juiste strategische keuzes, private equity managers uiteindelijk succes zullen behalen en dat distributies weer zullen hervatten.

Het bepalen van “geschiktheid” is een grote uitdaging bij het begeleiden van consumenten en pensioendeelnemers die financiële keuzes moeten maken. In de beleggingswereld hebben vermogensbeheerders en banken daar veel ervaring mee, gedreven door Europese wetgeving MiFID II. Maar ook daar blijft het een stroef proces. 

DORA stelt zware eisen aan ICT-contracten en de beheersing daarvan. Dit moet begin 2025 allemaal geregeld zijn. In deze column zes praktische tips om ervoor te zorgen dat een instelling DORA-proof is op het punt van ICT-risico’s met betrekking tot aanbieders van ICT-diensten.

Was 2023 een bijzonder jaar of niet? Oorlogen, de opkomst van AI en de Wet toekomst pensioenen waren zeker uitzonderlijke gebeurtenissen. Aan de andere kant: hun impact op de vermogensbeheerssector lijkt beperkt te blijven.